根據(jù)方案，連鎖門店發(fā)展項目擬投資5.7億元，項目計劃以租賃店面的方式，在湖南省內(nèi)長沙、株洲、湘潭等9個地市開設(shè)33家連鎖門店。步步高國際廣場項目總投資13億元，擬投入募集資金9億元，項目建設(shè)內(nèi)容為建設(shè)步步高國際廣場物業(yè)，開設(shè)大型購物中心，含百貨、超市、影院、藝術(shù)中心、停車樓等。此外，云猴大電商平臺項目總投資13.15億元，擬投入募集資金11.3億元。步步高表示，云猴項目建設(shè)期為三年，預(yù)計完成后年均實(shí)現(xiàn)銷售收入41.78億元，項目內(nèi)部收益率20.21%。而連鎖門店和大型購物中心預(yù)期的內(nèi)部收益率為14.68%和13.1%。

　　同時步步高公告稱，公司擬與海通開元及其他投資方合作發(fā)起設(shè)立海通齊東產(chǎn)業(yè)共贏基金，其中公司擬使用自有資金不超過3億元作為有限合伙人參與設(shè)立海通齊東產(chǎn)業(yè)共贏基金。
　�。ū本┥虉� 記者 邵藍(lán)潔）

　　步步高擬定增34億 重注云猴大電商平臺

　　6月2日晚間，步步高（002251，SZ）發(fā)布非公開發(fā)行股票預(yù)案，公司擬以不低于26.47元/股的價格非公開發(fā)行不超過1.284億股，募資不超過34億元。

　　大股東步步高集團(tuán)認(rèn)購20%

　　公告顯示，此次募資大股東步步高集團(tuán)將認(rèn)購20%，并承諾3年內(nèi)不減持。預(yù)案顯示，此次非公開發(fā)行募資將投向步步高云猴大電商平臺、33家連鎖門店建設(shè)、湘潭九華示范區(qū)步步高國際廣場和償還銀行貸款等。

　　筆者注意到，步步高此次募資投向大部分為打造線上線下全渠道生活平臺�！按伺e有利于更進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)線上線下融合發(fā)展，大股東大手筆參與定增也顯示對步步高未來O+O業(yè)態(tài)的信心和決心�！蹦抽L期跟蹤步步高的券商研究員表示。

　　11億元投向云猴電商大平臺建設(shè)

　　步步高目前擁有門店202家，其中湖南地區(qū)138家。從2005年開始，公司開始布局?jǐn)U張，陸續(xù)進(jìn)入江西、川渝、廣西地區(qū)。今年2月，步步高收購南城百貨，成為湖南、廣西兩地連鎖商品零售龍頭企業(yè)。

　　預(yù)案顯示，此次募資投向的連鎖門店集中在湖南地區(qū)。“這樣的布局既可以鞏固湖南的領(lǐng)先地位、實(shí)現(xiàn)跨區(qū)域發(fā)展，又可以在擴(kuò)大線下業(yè)務(wù)規(guī)模的同時為線上業(yè)務(wù)提供支撐�！辈讲礁呱虡I(yè)連鎖股份有限公司董事長王填解釋。

　　與“歷史悠久”的線下發(fā)展不同，步步高線上起步晚，2013年底步步高進(jìn)入電商領(lǐng)域，2014年10月，由云猴超市、云猴全球購和云猴生鮮三部分組成的云猴網(wǎng)上線。

　　根據(jù)規(guī)劃，步步高擬構(gòu)建云猴網(wǎng)、支付平臺、物流平臺、便利平臺和會員平臺5個子平臺組成的云猴大電商平臺，云猴網(wǎng)將重點(diǎn)發(fā)展“全球購”和“生鮮購”。全球購APP已于5月30日上線，生鮮購將于7月份上線。

　　數(shù)據(jù)顯示，2014年，全國網(wǎng)上零售額27898億元，同比增長49.7%；本地生活O2O市場規(guī)模達(dá)到2350.8億元，移動端網(wǎng)購交易規(guī)模9285億元，同比增長240%。在此次的募資中，其中11億元投向云猴電商大平臺建設(shè)。

　　王填表示，云猴大電商平臺建成后，將以云猴網(wǎng)為交易前臺，以支付平臺的網(wǎng)絡(luò)支付、物流平臺的倉儲配送、便利平臺的便利店網(wǎng)點(diǎn)為支撐，依托會員平臺的本地O+O生活會員拓展，以及大數(shù)據(jù)分析開展精準(zhǔn)營銷，形成從發(fā)展用戶到交易、物流、交付、分析客戶行為、精準(zhǔn)營銷、提升顧客忠誠度的零售閉環(huán)生態(tài)系統(tǒng)。

　　與海通證券共同打造并購平臺

　　預(yù)案顯示，步步高云猴大電商、步步高國際廣場、連鎖門店建設(shè)等三個募投項目建成后每年將分別給上市公司帶來41.78億元、10.36億元和24.3億元銷售收入，每年將新增76.44億元的銷售收入。

　　此外，2015年，隨著南城百貨全部并表，步步高預(yù)計增加收入近40億元�！芭c步步高2014年業(yè)績比較，公司未來幾年完全有可能實(shí)現(xiàn)營收翻番�！鄙鲜鋈萄芯繂T認(rèn)為。

　　年報顯示，2014年步步高營業(yè)收入為122.97億元。

　　另外值得期待的是，步步高與海通證券旗下全資子公司海通開元合作發(fā)起，共同設(shè)立海通齊東產(chǎn)業(yè)共贏基金，并購基金的募集總額將達(dá)到20億元，投向為快速消費(fèi)品等具有成長潛力和核心優(yōu)勢的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)、企業(yè)，為步步高后續(xù)優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)注入，提供又一個平臺。
　�。咳战�(jīng)濟(jì)新聞）

　　步步高商業(yè)連鎖股份有限公司
　　關(guān)于投資設(shè)立產(chǎn)業(yè)投資并購基金的公告

　　本公司及董事會全體成員保證公告內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。

　　1、本次對外投資不涉及關(guān)聯(lián)交易，亦不構(gòu)成《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》規(guī)定的重大資產(chǎn)重組事項。根據(jù)《中小企業(yè)板信息披露業(yè)務(wù)備忘錄第30號：風(fēng)險投資》的規(guī)定，此項投資尚需提交股東大會審議。

　　2、本次對外投資可能存在不能順利完成基金資金募集的風(fēng)險。

　　一、 對外投資概述

　　為借助專業(yè)投資機(jī)構(gòu)的專業(yè)力量優(yōu)勢加強(qiáng)公司的投資能力，加快公司產(chǎn)業(yè)升級和發(fā)展的步伐，本公司擬與海通開元投資有限公司（以下簡稱“海通開元”，海通開元為有限合伙人，擬出資基金總募集額的30%）及其他投資方（其他合伙人待定，均為有限合伙人，公司承諾其他合伙人將與公司沒有關(guān)聯(lián)關(guān)系）合作發(fā)起設(shè)立海通齊東產(chǎn)業(yè)共贏基金（有限合伙）（最終以工商行政管理部門核準(zhǔn)為準(zhǔn)，以下簡稱“共贏基金”），本公司擬使用自有資金不超過人民幣 3 億元（基金總募集額的 15%）作為有限合伙人參與設(shè)立海通齊東產(chǎn)業(yè)共贏基金。通過對有潛力的公司、企業(yè)或其他經(jīng)濟(jì)組織的股份、股權(quán)、業(yè)務(wù)和資產(chǎn)進(jìn)行投資、以及普通合伙人認(rèn)為適當(dāng)?shù)�、符合中國法律�?guī)定的其他投資活動，為合伙人獲取滿意的經(jīng)濟(jì)回報。

　　二、 審議程序

　　2015 年6月1日公司第四屆董事會第十三次會議審議通過了《關(guān)于投資設(shè)立并購基金的議案》，決定擬使用自有資金不超過 3 億元作為有限合伙人參與投資設(shè)立并購基金，并授權(quán)董事長負(fù)責(zé)辦理并購基金的設(shè)立、合伙協(xié)議的簽署及指派相關(guān)人員參與并購基金的日常經(jīng)營活動決策及相關(guān)文件的簽署等事宜。

　　根據(jù)《中小企業(yè)板信息披露業(yè)務(wù)備忘錄第 30 號：風(fēng)險投資》的規(guī)定，此項投資尚需提交股東大會審議。

　　本次對外投資資金來源于本公司自有資金，不涉及關(guān)聯(lián)交易，不構(gòu)成《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》的重大資產(chǎn)重組，不需要經(jīng)有關(guān)部門批準(zhǔn)。

　　公司已制定關(guān)于風(fēng)險投資的相關(guān)內(nèi)部控制制度。公司不存在使用閑置募集資金暫時補(bǔ)充流動資金、將募集資金投向變更為永久性補(bǔ)充流動資金、將超募資金永久性用于補(bǔ)充流動資金或歸還銀行貸款的情形。

　　公司承諾在此項風(fēng)險投資后的十二個月內(nèi)，不使用閑置募集資金暫時補(bǔ)充流動資金、將募集資金投向變更為永久性補(bǔ)充流動資金、將超募資金永久性用于補(bǔ)充流動資金或歸還銀行貸款。

　　三、 主要交易對方介紹

　　名稱： 海通開元投資有限公司

　　類型：一人有限責(zé)任公司（法人獨(dú)資）

　　住所：上海市黃浦區(qū)廣東路 689 號 26 樓 07-12 室

　　法定代表人：張向陽

　　注冊資本：人民幣 600,000 萬元整

　　成立日期：2008 年 10 月 23 日

　　營業(yè)期限：2008 年 10 月 23 日至不約定期限

　　經(jīng)營范圍：使用自有資金或設(shè)立直投基金，對企業(yè)進(jìn)行股權(quán)投資或與股權(quán)相關(guān)的債權(quán)投資，或投資于與股權(quán)投資相關(guān)的其他投資基金；為客戶提供與股權(quán)投資相關(guān)的投資顧問、投資管理、財務(wù)顧問服務(wù)；經(jīng)中國證監(jiān)會認(rèn)可開展的其他業(yè)務(wù)。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動）

　　海通開元投資有限公司為有限合伙人，與本公司不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。

　　四、投資標(biāo)的基本情況

　　名稱：海通齊東產(chǎn)業(yè)共贏基金（有限合伙）

　　經(jīng)營范圍：實(shí)業(yè)投資，股權(quán)投資，投資管理服務(wù)，投資咨詢服務(wù)（不含金融、證券、期貨咨詢）。

　　執(zhí)行事務(wù)合伙人：由普通合伙人擔(dān)任（擬由海通開元專門為本基金新設(shè)立一個控股子公司作為普通合伙人承擔(dān)執(zhí)行事務(wù)合伙人職責(zé)）

　　出資方式：均為現(xiàn)金方式

　　五、 合伙協(xié)議的主要內(nèi)容

　　1、合伙目的：

　　通過對有潛力的公司、企業(yè)或其他經(jīng)濟(jì)組織的股份、股權(quán)、業(yè)務(wù)和資產(chǎn)進(jìn)行投資、以及普通合伙人認(rèn)為適當(dāng)?shù)�、符合中國法律�?guī)定的其他投資活動，為合伙人獲取滿意的經(jīng)濟(jì)回報。為了促進(jìn)該目的的實(shí)現(xiàn)，合伙企業(yè)將有權(quán)采取任何必需且合適的行動，普通合伙人按照本協(xié)議可以代表合伙企業(yè)行使所有的這些權(quán)利。

　　2、存續(xù)期限：

　　合伙企業(yè)的存續(xù)期限為自合伙企業(yè)獲發(fā)首份營業(yè)執(zhí)照之日起至全體有限合伙人認(rèn)繳出資全部到位之日起的第五個周年日止。根據(jù)合伙企業(yè)的經(jīng)營需要，經(jīng)普通合伙人同意，可以申請辦理合伙企業(yè)延長存續(xù)期限（為此目的，全體合伙人在此就該等存續(xù)期限延長事宜已書面明確授權(quán)普通合伙人），但每次延長最長不超過一年（包含投資期的延長期限），最多可延長兩次（即合伙企業(yè)最多可延長兩年。超過上述授權(quán)延長合伙企業(yè)的存續(xù)期限，應(yīng)經(jīng)合伙人會議決議批準(zhǔn)。

　　若合伙企業(yè)的全部組合投資在合伙企業(yè)的存續(xù)期限屆滿前全部完成退出，經(jīng)合伙人會議決議批準(zhǔn)，合伙企業(yè)可提前解散并根據(jù)本協(xié)議的規(guī)定進(jìn)行清算。

　　3、投資方向和領(lǐng)域：

　　投資方向為：快速消費(fèi)品、新興消費(fèi)服務(wù)業(yè)態(tài)、與消費(fèi)零售相關(guān)的新興商業(yè)模式、新型材料、新型能源以及新能源產(chǎn)業(yè)鏈中的具有成長潛力和核心優(yōu)勢的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)、企業(yè)。

　　4、認(rèn)繳出資：

　　計劃募集人民幣壹拾伍億元，上限不超過人民幣貳拾億元。

　　六、 對外投資的目的、存在的風(fēng)險和對公司的影響

　　1、投資目的

　　本次設(shè)立并購基金，目的是利用專業(yè)投資機(jī)構(gòu)的專業(yè)優(yōu)勢和完善的風(fēng)險控制體系加強(qiáng)公司的投資能力，強(qiáng)化公司的產(chǎn)業(yè)布局，積極把握產(chǎn)業(yè)并購中的機(jī)遇，推動公司積極穩(wěn)健地進(jìn)行外延式擴(kuò)張，實(shí)現(xiàn)公司持續(xù)、快速、穩(wěn)定的發(fā)展。

　　2、存在的風(fēng)險

　�。�1）鑒于各方僅就合作成立該基金的有關(guān)原則和基礎(chǔ)事項達(dá)成了共識，協(xié)議尚未簽署，加之該基金尚未完成資金募集，本協(xié)議的實(shí)施具有不確定性；

　�。�2）存在未能尋求到合適的標(biāo)的公司的風(fēng)險；

　�。�3）因宏觀經(jīng)濟(jì)、行業(yè)周期、投資標(biāo)的公司經(jīng)營管理的變化多種因素影響，面臨不能實(shí)現(xiàn)預(yù)期效益的風(fēng)險。

　　3、對公司的影響

　　本次合作在保證公司主營業(yè)務(wù)發(fā)展的前提下，通過借鑒合作方的投資并購經(jīng)驗，可為公司的資本運(yùn)作提供豐富的經(jīng)驗，短期內(nèi)對公司的日常生產(chǎn)經(jīng)營活動不會產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性的影響，長期將有助于公司成功并購優(yōu)質(zhì)企業(yè)，為公司持續(xù)、快速、穩(wěn)定發(fā)展提供保障。

　　七、獨(dú)立董事意見

　　公司以自有資金投資設(shè)立產(chǎn)業(yè)投資并購基金，符合公司發(fā)展的戰(zhàn)略，有利于促進(jìn)公司開展資本運(yùn)作，借助專業(yè)投資團(tuán)隊及其管理理念推動公司投資業(yè)務(wù)的發(fā)展和探索股權(quán)投資的商業(yè)運(yùn)營模式，有利于公司的長遠(yuǎn)發(fā)展；不存在損害公司股東利益的情況，履行了必要的審批程序，符合《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》、《深圳證券交易所中小企業(yè)板上市公司規(guī)范運(yùn)作指引》等規(guī)定。一致同意公司以自有資金參與投資設(shè)立產(chǎn)業(yè)投資并購基金。

　　八、風(fēng)險提示

　　本公司將嚴(yán)格按照有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定和要求，認(rèn)真履行信息披露義務(wù)，及時做好信息披露工作。本項目尚在初期階段，未來存在一定的不確定性。敬請廣大投資者理性投資，注意風(fēng)險。

　　九、備查文件

　　1、公司第四屆董事會第十三次會議決議；

　　2、獨(dú)立董事對投資設(shè)立產(chǎn)業(yè)投資并購基金的獨(dú)立意見。

　　特此公告。

　　步步高商業(yè)連鎖股份有限公司董事會

　　二○一五年六月三日