來源/電商報pro 

撰文/老電

阿里六大集團全面開花

今年電商圈最重磅的事件，無疑是阿里拆分六大集團，打造1+6+N架構(gòu)。

在經(jīng)歷了半年時間的爭論、分析，乃至效仿后，無數(shù)人都在關(guān)注一個問題：阿里的拆分，究竟能不能改變局面？

阿里最新發(fā)布的財報，給出了答案。

近日，阿里巴巴集團發(fā)布2024財年第一季度財報。

財報顯示，阿里巴巴第一財季營收為2341.56億元，同比增長14%，凈利潤為330億元，同比增長63%，營收和利潤，均超市場預(yù)期。

對于這份成績單，阿里巴巴的回答是：業(yè)務(wù)強勁增長，變革初見成效。

圖源：阿里財報

如果用人話來概括這份財報，那就是“全面開花”。

具體來看：

淘天集團增長12%，營收1149.53億；

阿里國際數(shù)字業(yè)務(wù)增長41%，營收221.23億；

菜鳥集團增長34%，營收為231.64億；

阿里本地生活增長30%，營收為144.5億；

阿里大文娛增長36%，營收53.81億元；

阿里云營收251.23億元，利潤大漲106%；

圖源：新浪科技

對此，張勇提到，組織變革對業(yè)務(wù)持續(xù)產(chǎn)生積極影響，隨著大鍋飯被打破之后，阿里業(yè)績果然好了很多。

更值得我們注意的是，作為阿里一直以來的營收主體，淘天集團不再是單純的穩(wěn)固基本盤，而是全面超預(yù)期。

財報顯示，本季度內(nèi)淘天集團收入1150億，同比去年同期增長12%，結(jié)束了多季度業(yè)績同比下滑或微增長的趨勢。

此前我們探究過馬云提出的回歸淘寶、回歸用戶、回歸互聯(lián)網(wǎng)戰(zhàn)略，對阿里的影響。

在用戶端，淘寶App日活躍用戶數(shù)同比增長6.5%，連續(xù)5個月高速增長；在商家端，過去一年淘天新增商家超500萬；二季度天貓新入駐商家同比增長75%。

這樣的數(shù)據(jù)搭配上財報中披露的營收利潤雙增長，共同告訴我們一個事實：淘寶天貓集團回到了“正循環(huán)”增長態(tài)勢，飛輪效應(yīng)開始顯現(xiàn)。

圖源：阿里巴巴

用戶增長吸引商家增長，商家增長導(dǎo)致成交增長，平臺收入和利潤進而上升，平臺將利潤再投入于用戶增長，啟動下一輪循環(huán)。

再加上馬云回歸的定心丸效應(yīng)，以及多重組織變革后重新激發(fā)的團隊?wèi)?zhàn)斗力，都讓淘寶天貓這個龐然大物，輕裝上馬，加速前行。

淘寶天貓開始反彈增長，阿里也就穩(wěn)住了，與此同時，淘寶天貓之外的五大集團，開始讓人興奮。

海外商業(yè)與菜鳥集團，最為耀眼

如果說作為基本盤支撐的淘寶天貓，正迎來業(yè)績正循環(huán)增長，那么其他5個獨立的業(yè)務(wù)集團，正擔(dān)負著“想象力”的職責(zé)，給我們帶來驚喜。

其中，最耀眼的業(yè)務(wù)，莫過于阿里國際數(shù)字商業(yè)集團。

財報顯示，本季度，阿里國際數(shù)字商業(yè)集團本季度內(nèi)實現(xiàn)營收221億元，同比增長41%。這個增長速度，位居六大集團首位。

如果僅看國際零售業(yè)務(wù)的話，本季包括Lazada、Aliexpress、Trendyol等海外零售業(yè)務(wù)實現(xiàn)了驚人的超60%的增速。

這樣實打?qū)嵉臉I(yè)績，使得蔣凡再次被阿里重用。

圖源：阿里年報

在7月阿里披露的最新合伙人名單中，蔣凡的名字再次出現(xiàn)。

除了蔣凡的強勁開拓能力之外，阿里國際商業(yè)的增長離不開集團的大力支持。

今年 7 月，Lazada 獲得阿里巴巴8.45 億美元注資。截至目前，Lazada 今年已經(jīng)獲得阿里超 11 億美元的注資。今年 6 月，阿里向土耳其電商平臺 Trendyol 注資 3.5 億美元。

值得注意，阿里近期也上線了類似Temu的全托管業(yè)務(wù)，專注于極致性價比。似乎將在未來迎來新一步的發(fā)展。

與蔣凡類似處境的，是阿里最新合伙人菜鳥集團CEO萬霖。

他帶領(lǐng)的菜鳥集團，本季度實現(xiàn)營收231.6億元，同比增長達到34%。同時，菜鳥集團經(jīng)調(diào)整EBITA為盈利8.8億元，相較去年同期的虧損1.85億元，不僅成功扭虧，還實現(xiàn)了較高盈利。

這其中的增長，與菜鳥和阿里國際商業(yè)的深度合作不無關(guān)系。

在2023全球智慧物流峰會上，萬霖宣布，菜鳥將聯(lián)合速賣通在今年內(nèi)正式推出“全球五日達”國際快遞快線產(chǎn)品，從重點國家市場開始，逐步讓跨境包裹實現(xiàn)5個工作日送達。

圖源：2023全球智慧物流峰會

除了海外市場的加速拓展，菜鳥在國內(nèi)市場也開始了新的發(fā)展。

據(jù)公開報道，最近半年來，包括寶潔、聯(lián)合利華、雀巢等在內(nèi)，全球多個快消巨頭都已與菜鳥達成深度合作。

今年3月，菜鳥率先推出“1212”半日達模式。具體模式是中午12點前下單，下午到；晚上12點前下單，第二天上午到。這比京東創(chuàng)立的“211”模式快了4個小時。

同樣是營收高增長，同樣是新進合伙人，蔣凡和萬霖，兩位大佬正帶著阿里國際商業(yè)和菜鳥，持續(xù)刷新行業(yè)的預(yù)期。

阿里大文娛和本地生活，超出預(yù)期

相較于國際業(yè)務(wù)和物流業(yè)務(wù)的超高增速，阿里大文娛，這一季度真正實現(xiàn)了180度大逆轉(zhuǎn)。

本季度，阿里數(shù)字媒體及娛樂集團的收?為 54 億元，較去年同期增? 36%，這個增長速度比菜鳥還高。

同時，阿里大文娛實現(xiàn)了扭虧為盈，利潤達到 6300 萬元??幣（900 萬美元）。

張勇表示，“這是大文娛的首次季度盈利�！�

過去，大文娛一直是阿里內(nèi)部的「扶不起的阿斗」。它歷任數(shù)任總裁，燒光數(shù)十億美金，但業(yè)務(wù)并沒有做起來。

此前我們在分析六大集團業(yè)務(wù)概況時，曾經(jīng)將大文娛列為“競爭壓力最大”，存活最艱難的一個業(yè)務(wù)集團。

圖源：優(yōu)酷

這次大文娛的業(yè)績表現(xiàn)，狠狠的打了我們一巴掌。

改革之后，阿里文娛板塊僅保留了優(yōu)酷、大麥網(wǎng)和阿里影業(yè)。具體來說，此次季度盈利，主要是因為在線娛樂業(yè)務(wù)的增?和線下娛樂業(yè)務(wù)的強勁復(fù)蘇。

最典型的例子就是上周霸占熱搜榜的“TFBOYS十年之約演唱會”，作為本次演唱會的唯一線上直播平臺，優(yōu)酷收獲顯然不少。

據(jù)直播后優(yōu)酷官方統(tǒng)計，演唱會僅線上直播就有168萬人觀看，以直播最便宜的價格39元計算，本次直播收入至少達6552萬元。

和大文娛集團表現(xiàn)類似的是阿里本地生活。

財報數(shù)據(jù)顯示，本季度餓了么和?德業(yè)務(wù)收?強勁增?，本地服務(wù)集團的收?同?增? 30%，營收達到144.50 億元

本季度本地服務(wù)集團訂單同?增?超過 35%。在整體業(yè)務(wù)規(guī)模和效率提升的帶動下，虧損大幅收窄，本季度，本地服務(wù)集團虧損 19.82 億元，?去年同期虧損為 28.34 億元。

和阿里大文娛一樣，阿里本地生活也一直處于激烈的行業(yè)競爭中，尤其在被美團拉開差距，抖音快手等后來者加速居上的今天，餓了么和高德的發(fā)展并不被看好。

和大文娛類似，今年在出行全面常態(tài)化的利好下，國內(nèi)居民積壓的出門玩樂需求顯著反彈，因此阿里本地生活集團出現(xiàn)較高增長，也情有可原。

圖源：艾媒咨詢

從阿里大文娛和阿里本地生活的強勁增長中，我們可以一窺出行和本地生活市場的加速修復(fù)，以及阿里在業(yè)務(wù)效率改善上進行的努力。

未來的6大業(yè)務(wù)集團，不存在所謂的“媽寶”業(yè)務(wù)，大家都開始加速獨立成長。

阿里云，釋放大模型想象力

和前面的五個兄弟比起來，阿里云的情況最為復(fù)雜。

財報顯示，本季度，阿里云收入增長4%至251.23億元，經(jīng)調(diào)整EBITA利潤增長106%至3.87億元。

這個成績依舊保持高效增長，但是從營收增長的角度來看，無疑是所有子集團內(nèi)最差的。

回顧目前阿里云所處的行業(yè)競爭格局，平臺依舊是國內(nèi)排行第一的云計算廠商，但從行業(yè)報告來看，市場份額依舊處于下滑曲線。

同時，阿里云也是目前行業(yè)內(nèi)持續(xù)盈利的一家云計算廠商，傲視群雄，但隨著大模型和新一代人工智能的發(fā)展，更多競爭對手有了彎道超車的可能性。

這樣復(fù)雜的局面，也正是張勇親自帶隊阿里云的一大原因。

數(shù)據(jù)來源：阿里財報

值得一提的是，AI熱潮帶來的算力和模型服務(wù)需求增長，也給阿里云帶來重大機遇。

今年AIGC領(lǐng)域第一個爆紅的C端產(chǎn)品“妙鴨相機”，就來自于阿里旗下公司，算力來源正是阿里云，一個月內(nèi)，這款A(yù)PP在阿里云上的算力需求暴增數(shù)百倍。

張勇表示，行業(yè)對AI云服務(wù)的需求非常旺盛，但由于短期內(nèi)全球供應(yīng)鏈方面的挑戰(zhàn)，使得這樣的需求只得到了部分滿足，AI相關(guān)服務(wù)所帶來的增量機會剛剛開始得到釋放。這意味著阿里云將長期從中受益。

為了將行業(yè)價值進一步放大，阿里云開始把促進大模型的生態(tài)繁榮作為首要目標(biāo)。

前幾天，阿里云宣布通義千問兩款模型開源且免費可商用，成為加入大模型開源行列的首個大型科技企業(yè)。

截至2023年7月，開源平臺魔搭社區(qū)集聚了200多萬AI開發(fā)者、1000多個優(yōu)質(zhì)AI模型，模型累計下載總量超過4500萬。

圖源：魔搭ModelScope社區(qū)

除了大模型帶來的想象力之外，阿里云的另一個轉(zhuǎn)變契機，來自于IPO上市。

由于全球范圍沒有公有云IaaS業(yè)務(wù)單獨上市，而阿里云是在國內(nèi)云計算市場份額多年第一，是唯一一家可以和亞馬遜AWS、微軟Azure對標(biāo)的云計算公司，預(yù)期樂觀的投資人給出了高達6000-8000億元估值。

如果分拆上市能夠順利成行，阿里云打造的云計算生態(tài)網(wǎng)絡(luò)，無疑將成為一個龐然大物。

張勇功成身退，蔡崇信接棒上位

聊完這六大集團本季度的表現(xiàn)，我們發(fā)現(xiàn)幾乎每個業(yè)務(wù)都拿出了不錯的增長業(yè)績。

張勇說，“這為 1+6+N 組織和治理機制改革后，控股集團在新的治理機制下的運作開了個好頭�！�

阿里的組織變革，正再一次發(fā)揮奇效，而在經(jīng)歷過阿里巴巴的有效驗證后，預(yù)計互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)中將會有更多的巨頭加入組織架構(gòu)調(diào)整的風(fēng)潮中。

值得一提的是，這次財報分析會，是張勇在阿里主持召開的第 36 次財報電話會議，也是他作為董事會主席和 CEO 參與的最后一次。

一個月后，張勇就將正式卸任阿里集團董事會主席兼 CEO 職務(wù)，他的繼任者是阿里巴巴的兩位元老，蔡崇信和吳泳銘。

張勇與蔡崇信、吳泳銘正式啟動交接

從這場謝幕大戲來看，阿里六大集團的業(yè)務(wù)表現(xiàn)，為張勇時代，劃上了一個圓滿的句號。

“這個季度是對過去 8 年的總結(jié)，也是未來全新旅程的開始。”

未來的阿里會變成什么樣，六大業(yè)務(wù)集團誰會最先上市，又會創(chuàng)造怎樣的財富奇跡……這一連串的問題，等待著蔡崇信來為我們作答。

一個時代結(jié)束了，一個時代又悄然開始了。